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Hay dos cosas que a los inversores les gusta investigar antes de invertir en una seguridad: el nivel de riesgo y el potencial de retorno. El riesgo es a menudo una medida del movimiento de los precios o la volatilidad. El retorno es una función de las ganancias o pérdidas de la inversión. El rendimiento ajustado al riesgo se refiere tanto al rendimiento de la inversión como al riesgo involucrado en la producción de ese rendimiento. Una de las medidas más populares de retorno de riesgo es el Ratio de Sharpe.
Paso
Determine el rendimiento promedio de su cartera. Esto se indica en su estado de cuenta. Si ha experimentado una ganancia, el retorno es positivo; Si ha experimentado una pérdida, el rendimiento será negativo. Digamos que el estado de cuenta muestra que la cuenta ha crecido un 8,5 por ciento.
Paso
Determine la tasa libre de riesgo. Esta es la tasa a la que las inversiones están pagadas sin riesgo. En general, los profesionales de la inversión están de acuerdo en que el rendimiento de una factura del Tesoro de EE. UU. A seis o doce meses es la tasa de rendimiento sin riesgo. Digamos que la tasa libre de riesgo es del 3 por ciento.
Paso
Determine la desviación estándar de su cartera. Para esto puedes usar MS Excel. En la columna A, enumere 10 valores de su cartera de 10 estados de cuenta diferentes. En la celda A11, inserte la siguiente fórmula: "STDEV (A1, A2, … A10). Digamos que la desviación estándar es 5.
Paso
Calcule la tasa de retorno ajustada al riesgo. Reste la tasa libre de riesgo de la tasa promedio de rendimiento de la cartera y divídala entre la desviación estándar de la cartera. El cálculo es: (8.5 por ciento - 3 por ciento) / 5 = 0.011 o 1.1 por ciento.