¿Qué son los fondos mutuos?

Muchos inversores con mentalidad conservadora no quieren correr grandes riesgos cuando invierten su dinero. En lugar de sumergirse en la parte más profunda del fondo de inversión solo, lo que puede ser una zambullida aterradora, prefieren aumentar sus niveles de comodidad al rodearse de otros inversores. Su dinero se agrupa para hacer una inversión colectiva y diversificada en fondos mutuos.

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¿Qué son los fondos mutuos?

Los fondos mutuos son vehículos de inversión operados por un administrador de dinero profesional. Las compañías de fondos mutuos, registradas por la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) y gestionadas por un asesor registrado en la SEC, combinan los fondos de múltiples inversores en inversiones conjuntas. Cada inversor tiene una propiedad proporcional de los fondos combinados a través de acciones, que se incluyen en una cartera. Los inversores no pueden comprar acciones de fondos mutuos en el mercado secundario, como una bolsa de valores. Deben comprar acciones directamente de un fondo mutuo oa través de un corredor de fondos mutuos. Cuando un inversor quiere vender sus acciones, puede venderlas al fondo o al corredor del fondo.

Fondos Mutuos Pros

Incluso los inversionistas sin mucho dinero pueden invertir típicamente en fondos mutuos. Algunos corredores no tienen una inversión mínima, lo que hace posible incluso para un inversionista novato incursionar en fondos mutuos. Si bien existen riesgos asociados con cualquier inversión, los fondos mutuos tienen un riesgo comparativamente menor que otros tipos de inversiones, como acciones y bonos, debido a la forma en que se diversifican las inversiones de los fondos mutuos. En lugar de comprar acciones individuales para invertir en una sola compañía, los recursos combinados de los inversionistas de fondos mutuos se invierten en un espectro diverso de compañías o industrias. Esta diversificación permite a los inversionistas evitar los inconvenientes de poner todos sus huevos de inversión en una canasta. Y si un inversor desea canjear sus acciones de fondos mutuos, puede hacerlo en cualquier día hábil y recibir su dinero dentro de una semana. La SEC señala que las compañías de fondos mutuos deben enviar el pago a sus inversionistas dentro de los siete días posteriores al canje de sus acciones.

Fondos Mutuos Contras

Quizás el mayor inconveniente de invertir en fondos mutuos es que nunca hay una garantía con ninguna inversión que usted haga, todas las inversiones conllevan una medida de riesgo. Cuando invierte en fondos mutuos, también está evaluando los honorarios y gastos además del monto de su inversión. Las tarifas pueden incluir tarifas de administración y tasas anuales, y otros gastos pueden incluir cargos de ventas y gastos operativos. Incluso si su fondo mutuo produce un rendimiento negativo de su inversión, todavía tiene que pagar los honorarios del fondo. Y no podrá controlar qué inversiones realiza su empresa de fondos mutuos o corredores de fondos. Una vez que sus fondos se combinan con otros inversionistas en una cartera conjunta, el agente de fondos determina cómo invertir los recursos combinados.

Tipos de fondos mutuos

La SEC enumera cuatro tipos principales de fondos mutuos: fondos de acciones, fondos de bonos, fondos del mercado monetario y fondos con fecha objetivo. Los fondos de acciones se subdividen en numerosas categorías, incluidos los fondos de ingresos, que realizan pagos periódicos de dividendos para complementar sus ingresos, y los fondos de crecimiento, que ofrecen un rendimiento potencial superior al promedio a pesar de que no pagan de manera regular como los fondos de ingresos. Los fondos de los bonos varían ampliamente en tipo y riesgo, simplemente porque su objetivo es producir altos rendimientos, que a menudo conllevan un riesgo proporcionalmente alto. Los fondos del mercado monetario suelen ser inversiones de bajo riesgo porque invierten solo en inversiones a corto plazo y de alta calidad. Los fondos con fecha objetivo, también llamados fondos del ciclo de vida, se estructuran principalmente en torno a un objetivo específico: la fecha de jubilación del inversionista. Los fondos mutuos con fecha límite ofrecen una combinación diversa de inversiones, como acciones y bonos, que cambian con el tiempo, según la estrategia de un fondo en particular.

Ejemplos de fondos mutuos

De acuerdo con el informe de Kiplinger de 2018 sobre las clasificaciones de fondos mutuos, el índice Standard & Poor's 500-stock pagó una enorme rentabilidad del 22 por ciento para sus inversores de fondos mutuos de acciones en 2017. US News & World Report clasifica al Fondo de Bonos de Plazo Intermedio de USAA y al Corporativo de Payden Fondo de bonos como ejemplos de fondos mutuos de bonos corporativos de alto rendimiento. Los fondos mutuos del mercado monetario incluyen inversiones en fondos del Tesoro de los Estados Unidos yNOSOTROS.fondos del gobierno. JPMorgan Smart Retirement Income Fund y Vanguard Target Retirement Income son dos tipos de fondos mutuos con fecha límite.