¿Cómo funcionan las hipotecas en Canadá?

La mayoría de las personas llegan a un momento de su vida en el que desean el espacio adicional que ofrece la propiedad de la vivienda, pero no tienen el dinero extra que necesitan por adelantado para realizar la compra. En Canadá, puede pedir dinero prestado a los bancos y otras instituciones comerciales de crédito para cubrir el costo de una vivienda y pagar el capital con intereses a lo largo del tiempo. Estos préstamos se llaman hipotecas. El proceso para obtener uno es muy similar al de otros países, pero Canadá tiene algunas reglas especiales que regulan las hipotecas y las condiciones que los bancos comerciales pueden ofrecer.

¿Le falta dinero? Todavía puedes comprar la casa de tus sueños.

Ahorro para el pago inicial

Antes de que un banco le preste dinero para comprar su casa, necesita hacer un poco de trabajo por su cuenta. Por ley, debe proporcionar su propio dinero por adelantado antes de poder calificar para una hipoteca. Debe tener un pago inicial guardado, un porcentaje específico del valor total de la hipoteca. Es estándar exigir un pago inicial del 20 por ciento, pero puede calificar para una hipoteca con tan solo el 5 por ciento ahorrado. Si desea realizar un pago inicial inferior al 20 por ciento, deberá pagar el seguro de préstamo hipotecario. Si por alguna razón no cumple con su hipoteca, el asegurador asume la responsabilidad del préstamo y paga el principal y los intereses pendientes. De acuerdo con la Canadian Mortgage and Housing Corporation, las cuotas de seguro pueden pagarse de una vez o agregarse a sus pagos hipotecarios mensuales.

Obtener la aprobación previa

Una vez que haya hecho su propia investigación sobre los prestamistas y haya considerado lo que puede pagar, puede seleccionar un prestamista y pedir que se le preaproben las hipotecas. El prestamista examinará su situación financiera y su historial crediticio y decidirá la hipoteca máxima que puede pagar, acordando con anticipación prestarle ese monto cuando decida comprar una casa. Obtener la aprobación previa puede ayudarlo a iniciar el proceso de compra de vivienda con un presupuesto claro en mente, y evitar la sorpresa desagradable de hacer una oferta generosa, solo para encontrar que su banco no lo respaldará con los fondos que necesita.

Cuando se reúna con su banco para hablar sobre la preaprobación, los prestamistas canadienses querrán ver una identificación, una carta de su empleador confirmando su salario, información sobre cuentas bancarias, deudas y activos, evidencia de cualquier otra fuente de ingresos y una prueba que pueda pagar. pagar los costos de cierre (que están entre el 1,5 y el 4 por ciento del precio de la vivienda comprada).

Su historial de credito

Los prestamistas no le otorgarán una hipoteca si no tiene pruebas de que puede manejar y pagar responsablemente las cuentas y las deudas. Su historial de crédito muestra cómo ha utilizado el crédito en el pasado, si los prestamistas han tenido problemas para cobrarle y si no ha pagado las facturas y ha cumplido los contratos con otras partes. En Canadá, TransUnion of Canada y Equifax Canada Inc. pueden proporcionarle un informe completo de su historial de crédito por una tarifa nominal. Use estos servicios para asegurarse de que su historial de crédito sea exacto antes de solicitar una hipoteca, ya que las fallas en el historial pueden llevar a rechazos de préstamos.

Hipotecas de alto riesgo y deuda deducible de impuestos

Cuando los precios de la vivienda se hundieron en los Estados Unidos, una réplica sacudió la economía canadiense que deprimió los precios de la vivienda. Sin embargo, el mercado inmobiliario canadiense no sufrió el mismo golpe fuerte que su contraparte estadounidense. Virginie Traclet, una investigadora del Banco de Canadá, sugiere que la diferencia se debe en parte a las regulaciones hipotecarias más estrictas. En Canadá, la deuda de las hipotecas no se puede deducir de los impuestos sobre la renta, lo que reduce el incentivo para asumir una deuda inmanejable. En Canadá, los préstamos subprime, que fueron un factor importante en la caída del mercado de la vivienda en los Estados Unidos, nunca representaron más del 5 por ciento de todas las hipotecas.

Otras diferencias canadiense-americanas

En Canadá, muchos de sus activos están en juego si no realiza los pagos de su hipoteca. Según el "Wall Street Journal", los prestamistas canadienses pueden confiscar otros activos del prestatario, incluidos los saldos de las cuentas de ahorro y los automóviles, si el prestatario no cumple con su hipoteca. En los Estados Unidos, las restricciones sobre lo que pueden tomar los prestamistas en caso de incumplimiento son más estrictas. El seguro hipotecario, requerido en Canadá para las personas que contribuyen con pequeños pagos iniciales, no es obligatorio en los Estados Unidos. Finalmente, los canadienses tienen menos flexibilidad en la estructura de sus hipotecas. La mayoría tiene plazos de tasa fija de cinco años, y los prestatarios enfrentan la posibilidad de tasas de interés más altas cuando se renuevan sus hipotecas.