¿Cuánto es el seguro hipotecario privado?

Se requiere un seguro hipotecario privado para los compradores de viviendas que no pagan al menos el 20 por ciento del valor de la vivienda como pago inicial cuando solicitan una hipoteca. Este seguro protege al prestamista contra la posibilidad de que la persona no pague la hipoteca. El prestatario paga el seguro hipotecario privado, aunque no obtiene ninguna protección adicional de este.

¿Cuánto es el seguro hipotecario privado?

El seguro hipotecario privado generalmente cuesta entre 0.5 por ciento y 1 por ciento del costo del préstamo por año. Este costo se agrega al costo mensual de su hipoteca. Por ejemplo, si su seguro hipotecario privado costara 0.5 por ciento y su hipoteca fuera de $ 150,000, su costo anual sería de $ 750 o $ 62.50 por mes. A diferencia de la tasa de interés del préstamo, el seguro hipotecario privado se basa en el tamaño del préstamo en lugar del riesgo de crédito del individuo.

¿Cuándo puede dejar de pagar el seguro hipotecario privado?

Se requiere un seguro hipotecario privado siempre y cuando el monto que adeuda de su hipoteca sea más del 80 por ciento del valor de su vivienda. Puede notificar a su banco cuando alcance el umbral del 80 por ciento. Las regulaciones federales exigen que el banco debe dejar de cobrar a un prestatario por un seguro hipotecario privado una vez que ella deba menos del 78 por ciento del valor de la vivienda. Esto se basa en el valor de la vivienda cuando sacó la hipoteca.

Maneras de demostrar el valor de la vivienda

Puede dejar de pagar el seguro hipotecario privado temprano si puede demostrar que su hipoteca ahora es menos del 80 por ciento de su hogar. Incluso si no ha pagado su hipoteca lo suficiente como para cruzar el umbral en función del valor original de su vivienda, si ha realizado mejoras en su vivienda o los precios de las viviendas han aumentado en su área, puede hacer que su vivienda sea evaluada profesionalmente. Según esta evaluación, si el monto restante de su hipoteca es menor al 80 por ciento del valor de la vivienda, puede solicitar que se cancele el seguro hipotecario privado.

Maneras de evitar el seguro hipotecario privado

La forma más sencilla de no tener que pagar un seguro hipotecario privado es hacer un pago inicial del 20 por ciento o más. Sin embargo, si esto no es posible, puede considerar pagar una tasa de interés más alta o obtener una segunda hipoteca. Algunos bancos le permitirán pagar una tasa de interés más alta, generalmente 0.75 por ciento o 1 por ciento más alta de lo que hubiera pagado de otra manera, para evitar el seguro hipotecario. También puede considerar un préstamo de 80-10-10, que implica que realice un pago inicial del 10 por ciento, una primera hipoteca por el 80 por ciento del precio y una segunda hipoteca por el 10 por ciento del precio.

Propósito del seguro de hipoteca privado

Las hipotecas convencionales generalmente requieren un pago inicial del 20 por ciento en la vivienda. Este pago inicial garantiza que el banco podrá recuperar su inversión en caso de que el comprador de la vivienda incurra en incumplimiento. El seguro hipotecario privado beneficia tanto al prestatario como al prestamista. Protege al banco en caso de que el prestatario no cumpla con los pagos y también permite que las personas compren casas antes de lo que lo harían porque no tienen que hacer un pago inicial tan grande.