¿Qué significa vender para cubrir?

Un inversionista puede usar una estrategia de venta para cubrir acciones al comprar acciones de la empresa que cotiza en bolsa de su empleador. Esta estrategia de compra de acciones le permite a un inversionista ahorrar dinero a través de una opción de compra de acciones con descuento para empleados mientras sigue recibiendo acciones de la compañía. Un inversionista debe usar esta estrategia con cuidado para operar dentro de los parámetros legales de negociación de acciones o correr el riesgo de cometer un delito federal grave.

Vender para cubrir

Un inversor vende para cubrir a través de una opción de incentivo en las cuales compra acciones a un precio más bajo que el que está disponible para el público. Su opción de compra de acciones por lo general le permite comprar acciones de la compañía de esta manera. El inversionista vende una parte de las acciones al público para cubrir la compra con descuento inicial, lo que le deja más acciones que cuando comenzó. Por ejemplo, un empleado / inversionista compra 800 acciones de acciones de la compañía a una tasa de descuento de $ 30 por acción. Ella vende 400 de estas acciones al público a una tasa normal de $ 60 por acción, lo que le permite recuperar el precio de compra y retener la mitad de las acciones.

Restricciones de información privilegiada

La Comisión de Valores e Intercambio restringe el comercio en el mercado de valores para evitar lo que se conoce como abuso de información privilegiada. Esto ocurre cuando un inversor realiza operaciones en el mercado de valores utilizando información no disponible para el público en general. Un empleado de la compañía que usa una estrategia de venta para cubrir acciones puede cometer operaciones con información privilegiada si usa información privada de la compañía para vender acciones de la compañía para evitar pérdidas o aumentar las ganancias financieras. El tráfico de información privilegiada es un delito grave que conlleva multas severas y el tiempo de prisión federal.

Evitar compras de incentivo

Vender para cubrir una inversión es beneficioso solo cuando el precio de incentivo de compra permite que un inversionista salga de la venta con el stock restante. Este es un componente integral para combinar las oportunidades de inversión a largo plazo de la compra de acciones mientras se usa la estrategia de venta para cubrir los costos de compra. Puede ser útil esperar hasta que el programa de opción de compra de acciones de los empleados de la empresa reduzca el precio de compra lo suficiente como para permitir inversiones a largo plazo en lugar de ganancias cortas.

Comprando para cubrir

Comprar para cubrir es una estrategia opuesta de vender para cubrir una inversión, aunque este método aún requiere que un inversionista compre y venda. En esta estrategia, un inversor vende una acción o seguridad con la intención de comprar la acción o la garantía en una fecha posterior. Un inversionista debe comprar las acciones o valores a un precio más bajo que el precio de venta anterior para obtener una ganancia. Un inversionista usualmente emplea esta estrategia para evitar pagar una llamada de margen con una firma de corretaje. Una llamada de margen es una orden de una firma de corretaje o de una compañía de inversión para depositar fondos adicionales o acciones en una cuenta de operaciones cuando la cuenta cae por debajo de un monto predeterminado.